自托管钱包与交易所钱包在加密安全方面的比较
加密自托管钱包通常为长期加密资产存储提供更高的安全性，因为用户持有自己的私钥。这使得用户能够完全控制自托管钱包及其资产。相比之下，交易所钱包将控制权交给第三方，从而引入了对手方风险。根据最近的一项调查，56.58%的用户更倾向于通过加密自托管钱包管理他们的加密资产，而26.97%的用户信任交易所的安全性。
| 方面 | 交易所钱包（托管） | 加密自托管钱包（非托管） |
|---|---|---|
| 私钥控制 | 由提供商管理 | 用户持有私钥 |
| 丢失风险 | 较低，提供商可以帮助恢复访问 | 较高，丢失密钥即意味着丢失加密资产 |
| 安全性 | 专业团队和保险 | 取决于用户的实践和硬件选项 |
| 对手方风险 | 存在 | 消除 |
关键要点
- 自托管钱包通过让用户持有自己的私钥，给予用户对其加密资产的完全控制权，这意味着更高的隐私和安全性，但也带来了更多的责任。
- 交易所钱包使用起来更方便，并提供客户支持，但用户必须信任交易所能够安全地保管他们的加密资产，这带来了诸如黑客攻击或资不抵债等风险。
- 硬件钱包将密钥离线存储，为长期加密资产存储提供了最强的保护。
- 始终安全地离线备份你的助记词；丢失它意味着永远失去对加密资产的访问权。
- 为了获得最佳安全性，建议使用多种钱包：将大部分加密资产保存在自托管钱包中，仅在交易所保留用于交易的资金。
加密自托管钱包
它是什么
加密自托管钱包让用户能够直接控制自己的数字资产。与交易所钱包不同，非托管钱包不依赖第三方进行托管。用户持有私钥并管理对其加密资产的访问。这种方法支持隐私和控制，因为只有钱包所有者才能授权加密交易。非托管钱包连接用户到去中心化网络，允许他们独立管理加密资产并与去中心化应用程序进行交互。通过加密自托管钱包，用户获得了对自己资产的自主权和责任。
类型：硬件与软件
加密钱包有多种形式。最常见的类型包括软件钱包、硬件钱包和纸钱包。下表比较了这些选项：
| 钱包类型 | 描述 | 安全性级别 | 示例 |
|---|---|---|---|
| 软件（热）钱包 | 连接到互联网的应用程序或浏览器扩展；方便但容易受到黑客攻击 | 中等（在线风险） | MetaMask、Coinbase Wallet |
| 硬件（冷）钱包 | 离线存储密钥的物理设备；更安全但不太方便 | 高（离线存储） | Ledger、Trezor |
| 纸钱包 | 将密钥打印或手写在纸上；离线但不太用户友好 | 高（离线） | 无 |
| 浏览器原生钱包 | 内置于浏览器以避免扩展风险；与硬件钱包集成以提高安全性 | 高（混合） | Brave Wallet |
软件钱包将私钥存储在连接互联网的设备上。这些钱包提供便捷的访问，并支持日常加密交易。硬件钱包将私钥离线存储，使其高度安全，免受在线威胁。纸钱包将密钥存储在物理纸上，这可以防止在线攻击，但可能会丢失或损坏。由于其高级安全功能，硬件钱包仍然是长期存储的首选。
非托管钱包的特点
非托管钱包以其去中心化设计和用户自主性脱颖而出。主要特点包括：
- 钱包提供商永远不会持有用户的加密资产或私钥。
- 用户完全控制并负责自己的私钥和助记词。
- 非托管钱包作为接口连接到去中心化网络，支持在没有集中监督的情况下进行加密交易。
- 用户必须安全地存储助记词，因为丢失它意味着永久失去访问权。
- 这些钱包通常支持多条区块链、代币兑换、质押，并与硬件钱包集成。
- 安全功能，如多重签名支持、双因素认证和高级恢复选项，增强了保护。
- 最近的进展包括账户抽象，它允许基于智能合约的钱包提供用户友好的恢复和改进的安全性。
- 隐私是一个核心优势，因为非托管钱包不需要个人信息或KYC。
小贴士：始终备份你的助记词，并避免分享它。这个简单的步骤可以保护你的加密资产免受永久性损失。
加密自托管钱包赋予用户隐私、自主权和对加密生态系统的去中心化访问权限。通过选择非托管钱包，用户可以掌控自己的资产，并享受更高的安全性和隐私性。
交易所钱包
它是什么
交易所钱包是由加密货币交易所提供的钱包类型。这些钱包是托管的，这意味着交易所持有并管理用户的私钥。用户通过交易所的平台访问他们的资金，但他们不能直接控制私钥。这种设置允许用户无需处理复杂的安保细节即可存储、发送和接收加密货币。大多数主要的加密货币交易所为新账户提供交易所钱包作为默认选项。这些钱包简化了加密货币的管理，适合初学者和活跃交易者。
使用交易所钱包存储加密货币的用户依赖于交易所的安全性和运营实践。
它是如何工作的
加密货币交易所通过结合使用热钱包和冷钱包来管理用户资金。该过程涉及以下步骤：
| 步骤/方面 | 描述 |
|---|---|
| 存款流程 | 用户的存款首先进入热钱包进行处理，然后大部分资金被转移到冷钱包中进行长期离线存储。 |
| 提款流程 | 小额提款通过热钱包处理；大额提款需要从冷钱包手动转移，并需要多重签名批准和手动检查。 |
| 冷钱包安全 | 多重签名访问需要多个批准；钱包在地理上分布以减少集中风险；使用与互联网断开连接的气隙设备。 |
| 风险缓解 | 冷钱包将大部分（80-90%）的资金离线存储，最小化了网络攻击和单点故障的风险。 |
| 其他措施 | 定期审计、多样化的存储位置以及在故障或漏洞发生时恢复访问的紧急协议。 |
加密货币交易所使用热钱包进行日常交易，使用冷钱包进行长期存储。冷钱包将大部分加密资产离线存储，减少了在线攻击的风险。多重签名钱包和地理分布增加了额外的安全层。
托管功能
加密货币交易所提供了几种托管功能，以保护用户资产并满足监管要求：
- 交易所管理私钥，使用加密、访问控制和硬件安全模块。
- 多重签名钱包需要多个批准才能进行大额交易，提高了安全性。
- 双因素认证（2FA）为账户访问增加了另一层保护。
- 定期审计和保险覆盖有助于保护用户资金。
- 遵守反洗钱（AML）和了解你的客户（KYC）等法规，确保合法运营和透明度。
- 交易所使用先进的安全技术，如硬件飞地和动态策略引擎，以防止未经授权的访问。
这些功能使得交易所钱包对于许多用户来说既方便又安全。然而，用户必须信任加密货币交易所能够管理托管并保护他们的加密资产。
安全性
私钥控制
加密安全的基础在于私钥。在非托管钱包中，用户直接在自己的设备上持有和管理私钥。这种设置赋予他们对其资产的完全控制权和责任。托管钱包（也称为交易所钱包）则不同。在这里，第三方提供商（如加密货币交易所）代表用户持有和管理私钥。
| 方面 | 自托管钱包（非托管） | 托管钱包（交易所钱包） |
|---|---|---|
| 私钥控制 | 用户在本地设备上持有和管理私钥 | 私钥由第三方提供商持有和管理 |
| 安全责任 | 用户完全负责保护密钥和备份 | 提供商负责保护密钥和资产 |
| 安全风险 | 如果用户管理不当，丢失密钥的风险；需要强大的安全实践 | 如果提供商被攻破或资不抵债，丢失的风险 |
| 用户自主权 | 完全自主和隐私；不依赖第三方 | 控制权有限；用户必须信任提供商 |
| 便捷性 | 管理更复杂；需要技术知识 | 使用方便，提供客户支持和备份服务 |
私钥所有权的这种差异塑造了每种钱包类型的整体安全配置文件。非托管钱包提供自主权和隐私，但用户必须保护他们的密钥。如果他们失去访问权限，没有人可以帮助恢复加密资产。交易所钱包提供便捷性和客户支持，但用户必须信任提供商的安全性。“不是你的密钥，不是你的币”这句话总结了这一原则。如果用户不控制自己的私钥，他们就真正不控制自己的加密资产。
风险：黑客攻击和漏洞
非托管钱包和托管钱包的安全风险有所不同。交易所钱包面临来自大规模黑客攻击和漏洞的风险。黑客通常使用以下方法攻击交易所：
- 从热钱包中窃取私钥
- 攻击服务器或利用薄弱的端点安全
- 窃取或泄露API密钥
- 内部人员威胁
- 智能合约操纵
例如，Bybit在2025年遭受了热钱包漏洞攻击，当时恶意软件和内部人员行为导致私钥被提取。KuCoin在黑客利用薄弱的端点安全和泄露的API密钥后损失了资金。即使是WazirX的冷钱包，也通过智能合约漏洞被攻击。
非托管钱包面临不同的风险。黑客通常试图通过以下方式欺骗用户：
- 钓鱼攻击，窃取助记词或私钥
- 记录按键或复制剪贴板数据的恶意软件
- 供应链攻击，例如恶意软件更新
硬件钱包将私钥离线存储，降低了在线黑客攻击的风险。然而，如果用户泄露了助记词或落入钓鱼陷阱，他们仍然可能会丢失加密资产。总之，交易所钱包容易受到技术基础设施漏洞和内部人员威胁的影响，而非托管钱包更容易受到社交工程和用户错误的影响。
始终验证钱包软件的来源，永远不要与任何人分享你的助记词或私钥。
风险：丢失与恢复
两种钱包类型的访问丢失都是一个主要风险，但恢复选项有所不同。在非托管钱包中，用户在设置过程中会收到一个恢复短语，也称为助记词。这个短语是恢复访问的主密钥。用户应该：
- 将恢复短语写在纸上，而不是以数字形式存储。
- 在安全的离线位置存储多个副本，例如防火保险箱。
- 永远不要分享这个短语或在不受信任的平台上输入它。
一些钱包现在提供了高级恢复选项，例如多方计算（MPC）或社交恢复。MPC将私钥分成存储在不同地方的部分，而社交恢复允许受信任的监护人帮助恢复访问。这些功能提高了安全性和恢复的便利性。
交易所钱包的恢复方式不同。如果用户失去访问权限，他们可以重置密码或联系客户支持。提供商管理整个过程，通常使用电子邮件或电话验证。这个系统增加了便利性，但也意味着用户依赖于提供商的安全性和运营稳定性。
保险是另一个关键差异。交易所钱包通常包括保险政策，以保护用户免受盗窃和欺诈的损失，尽管这些保险可能有除外责任。非托管钱包不提供保险。用户承担全部责任。如果他们丢失了自己的私钥，加密资产就永远丢失了。
备份你的恢复短语并妥善保管。没有它，没有人可以帮助恢复你的非托管钱包。
自托管钱包的优缺点
优点
自托管钱包让用户能够直接控制他们的加密货币。他们持有私钥，并在不需要第三方批准的情况下做出决策。这种方法有以下几个关键优势：
| 优势 | 解释 |
|---|---|
| 完全控制 | 用户持有私钥，授予他们对其资产的完全控制权，无需第三方批准。 |
| 增强的安全性 | 降低了集中式交易所常见的黑客攻击风险；硬件钱包提供了强大的保护。 |
| 改进的隐私性 | 交易避免了第三方数据收集，维护了用户匿名性和财务隐私。 |
| 减少费用 | 消除了托管服务收取的费用，使交易更具成本效益。 |
| 独立于第三方 | 保护资产免受托管服务因资不抵债或监管问题而失败的影响。 |
自托管钱包还允许用户与去中心化应用程序和多条区块链进行交互。他们直接向矿工或验证者支付网络费用，这可能比交易所的固定提款费用更低。一些区块链，如Solana或Polygon，提供了特别低的费用，使得自托管对于频繁交易更具吸引力。
自托管钱包帮助用户避免了交易所经常收取的额外提款费用。
缺点
自托管钱包要求用户对其安全负全责。这一责任带来了几个挑战：
- 用户必须保护私钥和助记词。丢失或管理不善会导致资金永久丢失。
- 需要技术知识。初学者可能会发现钱包设置和安全实践困难。
- 没有客户支持用于丢失的密钥或遗忘的密码。没有助记词就无法恢复。
- 用户面临来自钓鱼攻击、恶意软件和假冒钱包应用的风险。始终需要保持警惕。
- 自托管钱包不提供针对盗窃或丢失的保险。用户承担全部风险。
- 需要强密码、加密备份和双因素认证以提供保护。
- 一旦区块链交易被确认，它就不能被撤销。错误或未经授权的转账是最终的。
- 如果从不可信的来源购买或与受感染的设备一起使用，硬件钱包可能会被破解。
自托管提供了自由，但它要求谨慎的安全习惯和持续关注威胁。
交易所钱包的优缺点
优点
交易所钱包提供了许多好处，特别是对于那些频繁交易或希望轻松访问资产的用户。许多交易者选择交易所钱包的原因如下：
- 交易所钱包允许快速交易。用户可以快速买卖加密货币，这对于价格快速变化时非常重要。
- 实时价格跟踪帮助交易者做出明智的决策。他们可以观察市场并立即做出反应。
- 交易所支持各种加密货币。这种多样性让用户可以多样化他们的投资组合并尝试新的硬币。
- 提供高级交易工具。这些工具帮助用户使用复杂的策略，如止损单或保证金交易。
- 交易所的高流动性意味着用户可以买卖大量加密货币而无需等待。这一特性对于那些希望利用市场机会的人来说至关重要。
- 许多交易所提供额外的功能，如质押、借贷和投资组合管理。这些选项帮助用户从他们的持有中获得更多收益。
- 交易所钱包提供便利和效率。用户可以从一个平台上管理一切，节省时间和精力。
交易所钱包适合需要速度、多样性和高级功能的活跃交易者。
缺点
尽管它们很方便，但交易所钱包也有重要的风险和缺点。在选择在交易所存储大量加密货币之前，用户应该了解这些风险。
| 风险/缺点 | 解释 |
|---|---|
| 对手方风险 | 用户依赖交易所的诚信和偿付能力。如果交易所失败，资产可能会丢失。 |
| 破产风险 | 如果交易所破产，用户可能会失去对资金的访问权限，即使资产被隔离也是如此。 |
| 黑客攻击风险 | 集中式交易所吸引黑客。即使有安全措施，也发生过大规模黑客攻击。 |
| 集中式结构 | 单点故障使用户资金和数据容易受到攻击和泄露。 |
| 赔偿不确定性 | 交易所可能并不总是会在黑客攻击或损失后赔偿用户。 |
- 集中式交易所钱包创建了一个单点故障。黑客可以针对交易所窃取资金或用户数据。
- 重大黑客攻击，如2014年的Mt.Gox事件，导致用户遭受重大损失。
- 在漏洞期间，存储在交易所的敏感信息可能会被暴露。
- 安全专家建议使用双因素认证、避免使用公共Wi-Fi，并将大部分加密货币存储在冷钱包中。
由于其集中式性质，交易所钱包的安全性不如自托管钱包。用户应该只在交易所保留用于交易的资金。
现实世界的风险
交易所黑客攻击
加密货币交易所黑客攻击造成了该行业最大的财务损失。攻击者通常会攻击交易所，因为它们在集中式钱包中持有大量加密货币。下表显示了历史上一些最大的黑客攻击及其造成的损失：
| 交易所 | 年份 | 财务损失（美元） | 注释 |
|---|---|---|---|
| Bybit | 2025 | 14亿美元 | 加密历史上最大的黑客攻击；黑客访问了离线以太坊钱包；由首席执行官确认 |
| Coincheck | 2018 | 5.34亿美元 | Bybit之前最大的黑客攻击之一；对日本交易所产生了重大影响 |
| FTX | 2022 | 4.77亿美元 | 重大交易所崩溃，造成巨大财务损失 |
| Mt.Gox | 2014 | 4.6亿美元 | 早期且臭名昭著的黑客攻击，震撼了加密货币行业 |
| DMM Bitcoin | 2024 | 3.08亿美元 | 2024年Bybit之前最大的黑客攻击；日本交易所 |
| KuCoin | 不适用 | 不适用 | 包含在其他大型黑客攻击中，损失在3.08亿美元之间 |
| WazirX | 不适用 | 不适用 | 包含在其他大型黑客攻击中，损失在3.08亿美元之间 |
| BitMart | 不适用 | 不适用 | 包含在其他大型黑客攻击中，损失在3.08亿美元之间 |
| BitGrail | 不适用 | 不适用 | 包含在其他大型黑客攻击中，损失在3.08亿美元之间 |
| CoinBene | 不适用 | 不适用 | 包含在其他大型黑客攻击中，损失在3.08亿美元之间 |
这些加密货币黑客攻击突显了在集中式平台上存储资产的风险。2014年的Mt.Gox事件表明，单签名钱包造成了一个重大的安全弱点。在此事件之后，许多交易所采用了多重签名钱包并改进了他们的安全系统。2025年的Bybit黑客攻击表明，即使离线钱包也可能容易受到攻击，如果攻击者使用高级恶意软件或利用智能合约漏洞的话。
教训：交易所必须使用多层次安全、定期审计和强大的访问控制来降低风险。
用户错误
自托管钱包赋予用户控制权，但错误可能导致资金永久丢失。最常见的用户错误包括：
- 使用托管钱包而不是自托管钱包，这增加了第三方漏洞的风险。
- 在云端驱动器上备份助记词，使其容易受到黑客攻击或数据丢失的影响。
- 在连接到互联网的设备上使用钱包，这使其容易受到恶意软件和钓鱼攻击的影响。
- 使用具有弱随机数生成器的钱包创建助记词，这使得密钥更容易被猜测。
- 以弱方法存储助记词，如屏幕截图或笔记应用，如果设备被入侵，这些方法可能会被盗。
这些错误表明，用户行为在加密货币安全中起着重要作用。许多损失是因为用户没有遵循备份和设备安全的最佳实践而发生的。2017年的Parity多签名钱包黑客攻击也证明，智能合约漏洞可能导致重大损失，因此用户应该选择经过强大代码审计的钱包。
始终离线存储助记词，并使用硬件钱包以获得更好的保护。
经验教训和实际意义：
- 多重签名钱包和机构级托管解决方案有助于防止单点故障。
- 交易所和用户应该使用分层钱包系统，将大部分资金存储在冷钱包中，并对热钱包实施严格控制。
- 定期审计、实时监控和强大的访问政策对于交易所和个人都是必不可少的。
- 加密货币的安全性取决于技术和用户习惯。保持信息灵通和谨慎可以降低风险。
何时使用每种钱包
长期持有
自托管钱包最适合那些计划长期持有数字资产的人。这些钱包让用户能够完全控制他们的私钥和资金。许多人选择自托管，因为它消除了对银行、政府或集中式交易所的信任需求。这种方法还消除了过去影响一些交易所的托管破产、欺诈或管理不善的风险。
- 自托管意味着用户是唯一负责私钥和资产安全的人。
- 它适合那些希望完全控制和拥有数字资产的人。
- 用户避免了第三方风险，并保护他们的资金免受交易所失败的影响。
- 自托管钱包现在通常包括法定货币入口，因此用户可以买卖而不依赖交易所。
- 这些钱包提供了隐私和审查抵制能力，这在经济不稳定或受到严格资本管制的情况下很重要。
- 冷存储，如硬件钱包，提供了强大的保护，防止在线黑客攻击。
- 自托管与去中心化和金融自由的核心原则相一致。
- 这个选项适合那些计划长期持有资产多年并重视自主权的长期持有者。
自托管需要技术知识和谨慎的密钥管理。如果私钥丢失，恢复是不可能的。
活跃交易
交易所钱包为活跃交易者提供了最大的便利。这些钱包允许用户快速移动资金并利用市场变化。为了在交易时最小化风险，用户应该遵循最佳实践：
- 在所有账户上启用双因素认证（2FA），以增加额外的安全性。
- 将助记词离线存储在安全的位置，如金属卡或保险箱中。
- 使用VPN保护互联网流量，尤其是在访问钱包时。
- 将长期持有资产与交易资金分开，分别存储在冷钱包和热钱包中。
- 选择具有强大安全措施、监管合规和保险的知名交易平台。
- 更新所有软件，包括钱包和防病毒程序，以修复漏洞。
- 避免使用公共Wi-Fi进行交易，或者在必要时使用VPN。
- 监控账户是否有未经授权的活动，并为可疑交易设置警报。
活跃交易者应该只在交易所保留用于交易的资金，其余资金应存储在安全的钱包中。
最大化安全性
自托管的最佳实践
选择自托管的用户必须遵循严格的安全实践以保护他们的资产。硬件钱包将私钥离线存储，远离互联网威胁。这种方法阻止了恶意软件、钓鱼和远程攻击。密钥管理也很重要。用户应该轮换密钥，使用安全的密钥生成工具，并设置强认证。保持详细的审计日志有助于跟踪访问和更改。
分层存储方法可以降低风险。用户可以在冷钱包、温钱包和热钱包之间分配资产。这样，如果一个钱包被破解，暴露的风险就会降低。基于角色的访问控制根据工作角色分配权限，因此只有受信任的人才能访问敏感信息。网络安全协议，如强密码、多因素认证、防火墙和VPN，增加了更多的保护层。定期审计权限和访问日志有助于发现和修复弱点。
始终将你的助记词记录在纸上或金属上，并将其存储在一个安全的地方。永远不要将其存储在数字设备或云存储中。
教育至关重要。用户应该了解钓鱼和社交工程威胁。大多数损失是由于人为错误而非技术问题造成的。
交易所的最佳实践
当使用交易所钱包时，用户应该采取额外的措施来保护资金安全。双因素认证（2FA）增加了一个强大的安全层。身份验证应用比短信验证码更安全。为每个账户设置强且独特的密码有助于防止未经授权的访问。用户应该避免使用公共Wi-Fi，或者使用VPN以获得更安全的连接。
选择具有强大安全政策的知名交易所很重要。寻找使用冷存储、定期审计和赔偿政策的平台。用户在发送资金之前应该验证钱包地址，并经常更新钱包软件。备份钱包并拥有恢复选项可以在紧急情况下提供帮助。
将大额资金提取到私人钱包中进行长期存储。只在交易所保留用于交易的资金。
关于钓鱼、假冒网站和个人安全卫生的教育可以帮助用户避免常见的陷阱。监控账户活动并拥有一个事件响应计划可以及早发现问题。
自托管钱包为用户提供完全控制和隐私，使其成为重视独立性和最大安全性的长期持有者的理想选择。交易所钱包提供便利、客户支持和易于访问，适合活跃交易者和初学者。用户应该根据自己的风险承受能力、技术技能和目标进行评估。专家建议采用混合方法：将大部分资产存储在自托管钱包中，只在交易所保留用于交易的资金。
常见问题解答
如果有人丢失了自托管钱包的助记词，会发生什么？
丢失助记词意味着永远失去对加密资产的访问权限。没有人可以恢复资金。用户应该将这个短语写在纸上并存储在一个安全的地方。
交易所钱包是否对黑客攻击有保险？
一些交易所为用户资金提供保险，但保险范围通常有限。用户应该检查交易所的政策。保险可能并不涵盖所有因黑客攻击或欺诈造成的损失。
用户可以同时使用自托管和交易所钱包吗？
可以。许多人将大部分资产存储在自托管钱包中以确保安全，同时使用交易所钱包进行交易。这种混合方法平衡了安全性和便利性。
用户如何识别针对钱包的钓鱼企图？
- 仔细检查网站网址。
- 永远不要分享助记词或私钥。
- 使用官方钱包应用，并将受信任的网站添加到书签中。
- 注意那些要求提供敏感信息的紧急消息。
